分紅型保險屬于長(cháng)期收益型保險，是指保險公司將其實(shí)際經(jīng)營(yíng)成果優(yōu)于定價(jià)假設的盈余，其特點(diǎn)為能夠讓保單持有人享受經(jīng)營(yíng)成果，讓客戶(hù)承擔一定的投資風(fēng)險，能夠獲得一定的收益,而且風(fēng)險性并不高。該產(chǎn)品的保單持有人可以分享保險公司的經(jīng)營(yíng)成果，每年都有權獲得紅利分配，其保險費用比較高，具有確定的利益保證，但分紅是不固定的。

分紅型的保險主要有以下幾個(gè)主要特征。保單持有人享受經(jīng)營(yíng)成果?？蛻?hù)承擔一定的投資風(fēng)險。定價(jià)的精算假設比較保守。保險給付，退保金中含有紅利分紅保險的紅利來(lái)源于壽險公司的“三差收益”即死差異、利差異和費差異。

紅利的分配方法主要有現金紅利法和增額紅利法，兩種盈余分配方法代表了不同的分配政策和紅利理念，所反映的透明度以及內涵的公平性各不相同，對保單資產(chǎn)份額、責任準備金以及壽險公司現金流量的影響也不同，因此從維護保單持有人的利益出發(fā)，壽險公司內部應當對紅利分配方法的制定及改變持十分審慎的態(tài)度，既要重視保單持有人的合理預期，貫徹誠信經(jīng)營(yíng)和紅利分配的公平原則，又要充分考慮紅利分配對公司未來(lái)紅利水平、投資策略以及償付能力的影響。

保險費用比較高，具有確定的利益保證和獲取紅利的機會(huì )。分紅是不固定的，分紅水平和保險公司的經(jīng)營(yíng)狀況有著(zhù)直接關(guān)系，保險公司與客戶(hù)共同承擔投資風(fēng)險、分享經(jīng)營(yíng)成果。有分紅為零的理論可能。分紅保險的紅利是保單所有人從保險公司可分配盈余中分享到的金額。分紅保險的紅利來(lái)源于保險公司死差益、利差益和費差益所產(chǎn)生的可分配盈余。

由于保險公司在厘定費率時(shí)要考慮三個(gè)因素：預定死亡率、預定投資回報率和預定營(yíng)運管理費用，而費 率一經(jīng)厘定，不能隨意改動(dòng)，但壽險保單的保障期限往往長(cháng)達幾十年， 在這樣漫長(cháng)的時(shí)間內，實(shí)際發(fā)生的情況可能同預期的情況有所差別。一旦實(shí)際情況好于預期情況，就會(huì )出現以上差益，保險公司將這部分差益產(chǎn)生的利潤按一定的比例分配給客戶(hù)，這就是紅利的來(lái)源。